Подготовлено аналитической группой MAXCAPITAL · проверено редакцией · нормы права даны с номерами статей для проверки по первоисточнику
Налоговая карта сделки — это таблица из пяти вопросов, на которые продавец отвечает до подписания term sheet: что продаётся, сколько лет длится владение, где продавец налоговый резидент, кто покупатель и как платится цена. Ответы определяют ставку, базу и момент налога, а значит, сумму на руках при той же цене. После term sheet структура уже согласована, и её пересмотр стоит недель переговоров.
Первым считается предмет, потому что он определяет, кто вообще платит налог. При продаже доли (share deal) доход получает участник: физическое лицо платит НДФЛ по главе 23 НК РФ, организация — налог на прибыль по главе 25 НК РФ. Реализация долей в уставном капитале освобождена от НДС по пп. 12 п. 2 ст. 149 НК РФ. При продаже имущества (asset deal) продавцом выступает сама компания: доход от реализации облагается налогом на прибыль, а передача оборудования, недвижимости и прав — НДС по главе 21 НК РФ, затем собственник получает деньги дивидендами со своим налогом.
Отсюда первая развилка, где теряются деньги: asset deal даёт два уровня налога до кармана собственника, share deal — один. Сравнение двух структур подробно разобрано в материале о выборе между share deal и asset deal.
| Вопрос | Норма | Что меняет в цене |
|---|---|---|
| Что продаётся? | ст. 39, пп. 12 п. 2 ст. 149 НК РФ | один или два уровня налога, наличие НДС |
| Сколько лет владения? | п. 17.2 ст. 217, ст. 284.2 НК РФ | льгота или налог с полной базы |
| Где резидент? | п. 2 ст. 207, ст. 224 НК РФ | ставка НДФЛ и доступ к льготе |
| Кто покупатель? | ст. 226, 228, 310 НК РФ | удержание налога или декларация продавца |
| Как платится цена? | ст. 223, ст. 271 НК РФ | момент дохода по отложенной части |
Физическое лицо освобождает доход от продажи доли российской организации по п. 17.2 ст. 217 НК РФ при непрерывном владении более пяти лет. Организация применяет ставку 0% по ст. 284.2 НК РФ при том же сроке. Обе нормы ставят условие о составе активов: недвижимость в РФ составляет половину активов общества или меньше — правило п. 2 ст. 284.2 НК РФ. Для физлица закон от 12.07.2024 № 176-ФЗ добавил условие резидентства и годовой лимит освобождаемой базы.
Для карты важна дата каждой части доли: доля, собранная в несколько приёмов, имеет несколько сроков. Если до пяти лет остаются месяцы, график закрытия сделки считают от этой даты. Условия льготы разобраны в материале о льготе за пять лет владения.
Налоговым резидентом РФ признаётся физическое лицо, которое находится в России 183 календарных дня и больше в течение 12 следующих подряд месяцев (п. 2 ст. 207 НК РФ); итоговый статус определяется по итогам года. От статуса зависит ставка: для резидентов действует шкала п. 1.1 ст. 224 НК РФ, для нерезидентов — ставки п. 3 ст. 224 НК РФ. Льгота п. 17.2 ст. 217 НК РФ в действующей редакции адресована резидентам.
Собственник, который живёт часть года за рубежом, проверяет статус на конец года сделки, а при продаже через иностранную структуру — ещё и соглашение об избежании двойного налогообложения с соответствующей страной. Расчёт налога по ставкам приведён в материале о налоге при продаже доли.
При покупке акций у физического лица покупатель-организация, по позиции Минфина, выступает налоговым агентом по ст. 226 НК РФ; доход от продажи доли ООО физлицо декларирует само по пп. 2 п. 1 ст. 228 НК РФ. Если продавец — иностранная организация, получающая доход от продажи доли в российской компании с преобладанием недвижимости, облагается у источника по пп. 5 п. 1 ст. 309 и ст. 310 НК РФ. Для продавца это вопрос денежного потока: сумма на счёте после закрытия меньше цены на величину удержанного налога.
Поэтому в карту вносится, кто удерживает налог, с какой базы и какими документами продавец подтверждает расходы на приобретение доли — по пп. 2 п. 2 ст. 220 НК РФ.
При asset deal НДС по главе 21 НК РФ начисляется на передачу имущества и прав; покупатель принимает его к вычету по ст. 171 и 172 НК РФ при наличии счёта-фактуры. Ставка и вычет влияют на цену: покупатель-плательщик НДС смотрит на цену без налога, покупатель на специальном режиме — на цену с налогом.
Earn-out — часть цены, зависящая от результатов компании после закрытия. Для физлица доход возникает в день получения денег по пп. 1 п. 1 ст. 223 НК РФ, для организации порядок признания определяется ст. 271 НК РФ и условиями договора. Карта показывает, в каком налоговом периоде придёт каждая часть цены и как это соотносится с годовым лимитом льготы. Гражданско-правовая механика условной цены разобрана в материале об earn-out по ГК РФ.
Пять документов закрывают карту: выписка ЕГРЮЛ и договоры о приобретении каждой части доли с датами; расчёт доли недвижимости в активах по отчётности; подтверждение налогового резидентства; документы о расходах на приобретение; проект графика платежей с отложенной частью цены. С этим набором собственник обсуждает с покупателем цену после налога вместо цены в договоре.
Общая последовательность подготовки к продаже — в материале о том, с чего начать продажу бизнеса, а влияние структуры на выход собственника — в материалах о трёх сценариях выхода и о продаже через холдинг.
До подписания term sheet: после него структура сделки согласована, и пересмотр предмета или графика оплаты требует новых переговоров.
Реализация долей в уставном капитале освобождена от НДС по пп. 12 п. 2 ст. 149 НК РФ; НДС возникает при продаже имущества компании по главе 21 НК РФ.
Продавец — в периоде получения дохода: физлицо по пп. 1 п. 1 ст. 223 НК РФ, организация по правилам ст. 271 НК РФ.
Диапазон стоимости по открытым данным с обоснованием и типы покупателей под ваш актив. Срок называется после получения данных, имя компании остаётся у вас.
Материал носит информационный и справочный характер. Решения по конкретной ситуации принимаются на основании документов и совместно с профильным консультантом: каждый случай требует отдельного анализа.